---

مدير صرف العملات الأجنبية متعدد الحسابات Z-X-N
يقبل عمليات وكالة حسابات الصرف الأجنبي العالمية والاستثمارات والمعاملات
مساعدة المكاتب العائلية في إدارة الاستثمار المستقل

---



في تداول العملات الأجنبية، غالبًا ما ينبع التطور الاحترافي من فهم عميق، ومسار الإتقان ليس خطيًا، بل هو مسار تصاعدي متدرج.

---

يجب على معظم المتداولين، من المبتدئين في السوق إلى المحترفين الذين يحققون أرباحًا مستمرة، خوض تجارب متكررة من الربح والخسارة، والتعمق باستمرار في فهم جوهر السوق، وبالتالي فهم منطق عمل السوق والمبادئ الأساسية للتداول.
مع تحسن مستوى إدراكهم، يطورون فهمًا جديدًا كليًا للتداول في مراحل مختلفة، حتى أنهم قد يغيرون استراتيجياتهم ومعتقداتهم السابقة جذريًا. هذا التطور المعرفي التكراري ليس فوريًا، بل يكتمل تدريجيًا من خلال التفاعل مع ردود فعل السوق والتأمل الذاتي.
كثيرًا ما يُشير المتداولون المخضرمون، عند استعراضهم لأهم إنجازاتهم، إلى إدراكهم أن تداول العملات الأجنبية لا يقتصر على مجرد مراقبة تحركات الأسعار، بل يتعداه إلى اغتنام فرص التداول، كالتحديد الدقيق لأزواج العملات في نطاق سعري منخفض بعد انخفاض متواصل، أو في نطاق سعري مرتفع بعد ارتفاع متواصل، ما يُتيح اتخاذ قرارات شراء/بيع مدروسة في سيناريوهات ذات احتمالية عالية.
يُعدّ هذا الانتقال الفكري من "مراقبة الأسعار" إلى "تحديد التوقيت الأمثل" نقطة تحول حاسمة في تحقيق أرباح ثابتة، إذ يُشير إلى تحوّل جذري في التفكير التداولي من ردود الفعل الآلية إلى التقييم الاستراتيجي.

في سوق تداول العملات الأجنبية، لا يُمكن اعتبار كتاب يُركّز كليًا على الأرباح ويُبالغ في تأثيرها مرجعًا أساسيًا للمتداولين المحترفين المؤهلين.

---

في مجال تداول العملات الأجنبية (الفوركس)، يحتاج المتداولون إلى فهم واضح لمعايير تقييم كتب التداول الجيدة، والاختلافات بين مزايا وعيوب أساليب التداول المختلفة، والأهم من ذلك، الحذر من المفاهيم الخاطئة الشائعة في هذه الكتب. من أبرز هذه الأخطاء التركيز المفرط على الأرباح. فكثير من كتب تداول الفوركس تُعلّم ما يُسمى "تقنيات الربح"، وتختار دراسات الحالة فيها ظروفًا سوقية تُظهر بوضوح تأثير الربح، متجاهلةً عشوائية وعدم استقرار سوق الفوركس، الذي يتأثر بعوامل متعددة كالاقتصاد الكلي، والجيوسياسة، وتقلبات أسعار الصرف. غالبًا ما يجد المتداولون الذين يتبعون هذه الأساليب دون تفكير أنفسهم في وضع لا تحقق فيه أرباحهم التوقعات. ومن المفاهيم الخاطئة الأخرى إخفاء الآثار الجانبية لأساليب التداول. لا تُقدّم هذه الكتب سوى سيناريوهات الربح لأساليب التداول بطريقة أحادية الجانب، دون توضيح أن لكل نظرية أو أسلوب عملي في تداول العملات الأجنبية قيودًا وآثارًا جانبية. وهذا يُوقع القراء بسهولة في فخ الاعتقاد بأن "ما تتعلمه هو الحقيقة الكاملة"، وبالتالي، يفتقرون إلى القدرة على توقع المخاطر في التداول الفعلي.
في تداول العملات الأجنبية، غالبًا ما تكون المواد الترويجية للتداول قصير الأجل مُضللة. تُبالغ العديد من الكتب والدورات التدريبية في التركيز على ارتفاع نسبة الربح في أساليبها، متجاهلةً عمدًا نسبة الربح/الخسارة الحاسمة. هذا النهج يُوهم المتداولين المبتدئين بأن "نسبة الربح هي الأهم"، متجاهلين التأثير الحاسم لنسبة الربح/الخسارة على إجمالي عوائد التداول. في النهاية، يُهدرون وقتًا وجهدًا ورأس مالًا كبيرًا في سعيهم الأعمى وراء نسب ربح عالية.
مقارنةً بالتداول قصير الأجل، يتميز التداول طويل الأجل في العملات الأجنبية بخصائص فريدة. تتمثل سمته الأساسية في وجود نسبة ربح/خسارة عالية ونسبة ربح منخفضة. تركز العديد من الكتب حول التداول طويل الأجل على تصوير سهولة وأرباح المتداولين الناجحين فقط، متجاهلةً حقيقة أن تداول العملات الأجنبية هو في جوهره لعبةٌ يربح فيها القليل ويخسر معظم المتداولين، وهي لعبةٌ كلاسيكيةٌ للخاسرين. إذا لم يفهم القراء بوضوح الآثار الجانبية لأساليب التداول طويلة الأجل، فلن يتمكنوا من وضع توقعات معقولة للمخاطر والحفاظ على عقلية تداول مستقرة في الأسواق المتقلبة.
علاوة على ذلك، في تداول العملات الأجنبية، توجد علاقة وثيقة بين سيكولوجية التداول وأساليب التداول. يعزو العديد من المتداولين ضعف سيكولوجية التداول إلى عقليتهم، ولكن هذا ليس صحيحًا. تنشأ بعض المشكلات النفسية من اختيار أسلوب تداول غير مناسب. إذا استطاع المتداولون توقع أسوأ السيناريوهات قبل اختيار أسلوب التداول والاستعداد وفقًا لذلك، فستتحسن سيكولوجية التداول وأداؤهم بشكل ملحوظ. حتى المتداولون ذوو الخبرة قد يمرون بتقلبات عاطفية وأخطاء في اتخاذ القرارات إذا لم يتمكنوا من التنبؤ بوضوح بحجم الخسارة عند فتح صفقة.
من المهم التوضيح أنه لا توجد أساليب تداول جيدة أو سيئة بشكل مطلق في تداول العملات الأجنبية، كما لا يوجد أسلوب واحد يناسب جميع أنواع المتداولين. لذا، فإن مفتاح اختيار أسلوب التداول لا يكمن في البحث عن "الأسلوب الأمثل"، بل في فهم مزايا وعيوب مختلف الأساليب فهمًا شاملًا وموضوعيًا، وتحديد آثارها الجانبية المحتملة، وبناءً على مدى تقبلهم للمخاطر، وعاداتهم في التداول، وحجم رأس مالهم، تحديد ما إذا كانت هذه الآثار الجانبية ضمن نطاقهم المقبول. عندها فقط يمكنهم اختيار أسلوب التداول الأنسب لتحقيق عوائد تداول مستقرة على المدى الطويل.

في تداول العملات الأجنبية، يواجه العديد من المتداولين معضلة "زيادة المراكز الرابحة ثم خسارة كل شيء دفعة واحدة". غالبًا ما يكمن السبب الرئيسي في التوقيت غير المناسب ومستوى السعر غير الملائمة لزيادة المراكز.

---

بعد أن يرى العديد من المتداولين غيرهم يحققون أرباحًا من خلال زيادة مراكزهم، يحاولون تقليد هذه الاستراتيجية، ليجدوا أنفسهم لا يفشلون في تكرار النجاح فحسب، بل يتآكلون أو حتى يتخلون تمامًا عن أرباحهم الأصلية. قد يؤدي هذا الإحباط المتكرر بسهولة إلى عدم استقرار نفسي، مما يدفع المتداولين إلى التشكيك في الاستراتيجية نفسها، والوقوع في أحد طرفي النقيض: إما الخوف من إضافة مراكز جديدة أو إضافتها بشكل أعمى.
في جوهر الأمر، سوق الفوركس عشوائي وغير قابل للتنبؤ إلى حد كبير. كل صفقة - سواء كانت المركز الأولي أو الإضافات اللاحقة - هي حدث مستقل، دون وجود علاقة سببية بالضرورة بينها. مع ذلك، لا يعني هذا أن إضافة مراكز جديدة تفتقر إلى أساس منطقي. من منظور احتمالي، يمكن نظريًا أن تؤدي الإضافة العقلانية إلى مركز ما بناءً على الأرباح غير المحققة إلى تحسين معدل الربح الإجمالي للمركز. من منظور التكلفة، إذا أخذنا في الاعتبار أن السوق يقضي معظم وقته في تذبذب بلا اتجاه، فإن إضافة مراكز جديدة أثناء التراجعات أو الارتدادات عند نقاط أكثر فعالية من حيث التكلفة تساعد في تحسين متوسط ​​تكلفة الاحتفاظ بالمركز. في المقابل، يمكن أن تؤدي الإضافة إلى مراكز جديدة عند ارتفاعات أو انخفاضات مؤقتة إلى رفع أو خفض أساس التكلفة الإجمالي بشكل كبير، مما يؤدي إلى تحويل صفقة كان من الممكن أن تحقق التعادل أو حتى ربحًا طفيفًا إلى خسارة أكبر.
لذا، فإن إضافة مراكز تداول لا تقتصر على زيادة حجمها فحسب، بل هي قرار منهجي يتطلب مراعاة هيكل السوق، وإدارة المخاطر، والانضباط النفسي. غالبًا ما يكمن التحدي الحقيقي للمتداولين ليس في التحليل الفني، بل في التغلب على الطمع والخوف عند مواجهة أرباح غير محققة، وتنفيذ استراتيجية إضافة مراكز تداول مُثبتة بمنطق عقلاني ومتسق.

في سوق الفوركس، يعاني معظم المتداولين من تحيز معرفي نفسي، حيث يعتقدون أن تحقيق الربح أصعب بكثير من تكبد الخسارة.

---

يتجلى هذا التحيز المعرفي في التداول الفعلي كما يلي: يشعر العديد من المتداولين بشكل حدسي أن تحقيق هدف ربح قدره 200 دولار يتطلب وقتًا وجهدًا كبيرين ويصعب تحقيقه، بينما تحدث خسارة 200 دولار في فترة قصيرة. في الواقع، ينتهي المطاف بالعديد من المتداولين الذين حددوا هدف ربح مبدئيًا قدره 200 دولار فقط بخسارة أكثر من ذلك بكثير.
يكمن السبب الرئيسي لهذه الظاهرة في التأثير العميق لظاهرة التثبيت في تداول العملات الأجنبية. يستخدم معظم متداولي العملات الأجنبية هدف ربح قدره 200 دولار كمعيار نفسي أساسي. يؤثر هذا المعيار باستمرار على حالتهم النفسية وقراراتهم أثناء التداول، مما يؤدي إلى سلوك تداول متقلب. عندما تقترب أرباح الحساب من الهدف المحدد مسبقًا وهو 200 دولار، يصبح المتداولون عرضة لضغط نفسي مفرط، فيختارون إغلاق مراكزهم قبل الأوان خوفًا من تراجع الأرباح، وبالتالي يفوتون فرص تحقيق أرباح مستقبلية محتملة. في المقابل، عندما تقل الأرباح عن هدف 200 دولار، إذا تكبد الحساب خسائر، فإن المتداولين، غير راغبين في قبول النقص وحريصين على تعويض الفجوة، يختارون التمسك بالمراكز الخاسرة، متجاهلين تغيرات اتجاهات السوق وإدارة المخاطر، مما يؤدي في النهاية إلى استمرار اتساع الخسائر، لتتجاوز بكثير التوقع الأولي البالغ 200 دولار. علاوة على ذلك، فإن الحسابات التي يكون الربح اليومي هدفها الأساسي في التداول، على الرغم من تحقيقها أرباحًا صغيرة في معظم أيام التداول، غالبًا ما تتعرض لخسائر كبيرة نسبيًا في أيام الخسارة. علاوة على ذلك، لا تستند بعض الأرباح إلى منطق تداول سليم، بل إلى الاحتفاظ بمراكز غير منطقية، مما يُصعّب تحقيق ربحية مستقرة على المدى الطويل.
إلى جانب تأثير تثبيت أهداف الربح، يُعدّ أساس التكلفة نقطة ارتكاز حاسمة لقرارات خروج متداولي الفوركس، خاصةً عندما يكون الحساب في وضع خسارة. ويزداد هذا التأثير وضوحًا في هذه الحالة. يميل العديد من المتداولين المبتدئين إلى استخدام "التعادل دون خسارة" كمعيار أساسي للخروج، بدلًا من الاعتماد على أدوات احترافية مثل الرسوم البيانية الشمعية والمؤشرات الفنية لتحديد نقاط اختراق السوق ووضع مستويات معقولة لوقف الخسارة. قد يؤدي قرار الخروج غير المنطقي هذا بسهولة إلى وقوع المتداولين في فخ الأسواق ذات الاتجاهات الصاعدة، مع تزايد الخسائر باستمرار.
للتخفيف من الأثر السلبي لتأثير التثبيت في تداول الفوركس ثنائي الاتجاه، يمكن للمتداولين التخفيف منه وتجنبه من خلال أساليب علمية. في حياتهم اليومية، ينبغي عليهم التركيز على المقارنات الأفقية، وتقييم مهاراتهم في التداول وربحيتهم بشكل منطقي، والحد من عدم التوازن النفسي الناتج عن المقارنة الذاتية المفرطة. في التداول العملي، يكمن جوهر الأمر في بناء نظام تداول سليم لتتبع الاتجاهات ومنطق تداول علمي، مع تجاهل الشائعات غير المؤكدة وضجيج السوق. ويمكن الاستفادة من المعلومات الإيجابية المتناقضة ضمن نظام التداول لموازنة تأثير تقلبات أسعار السوق والأخبار المتضاربة بين الصعود والهبوط، مما يحوّل التركيز المفرط عن نقاط ارتكاز مثل أهداف الربح وتكاليف الاحتفاظ، وصولاً إلى تداول عقلاني وأرباح مستقرة.

في مجال تداول العملات الأجنبية، يُعتبر الاستثمار في الفوركس لعبة خاسرة في جوهرها.

---

بالنسبة للمستثمرين المبتدئين، قد تتسبب خسارة يومية تزيد عن 300 دولار في تداول الفوركس برأس مال 200,000 دولار في القلق والأرق. أما بالنسبة للمتداولين ذوي الخبرة، فقد تُعتبر خسارة يومية لا تتجاوز 300 دولار حظاً جيداً. لذا، قبل البدء في تداول الفوركس، من الضروري التأكد من كفاية رأس المال المخصص للتداول لتحمّل الخسائر. لا ينبغي أن تكون الأموال المستخدمة في التداول ضرورية بشكل عاجل أو مُقترضة. حتى لو كنت قادرًا ماليًا على تقبّل الخسائر، فإن شعورك النفسي بعدم القدرة على تحمّلها يُشير إلى أن وعيك بالمخاطر وقدرتك على تحمّلها نفسيًا غير مناسبين للتداول، ويُنصح حينها بالتفكير في الخروج من السوق.
يُعتبر تداول العملات الأجنبية (الفوركس) في جوهره إدارة مخاطر بحتة ولعبة محصلتها صفر؛ فلا توجد فيه أصول قيّمة بحد ذاتها. قد تتم الصفقة لمجرد وجود اختلاف في الرأي. والنتيجة حتمًا هي ربح أحد الطرفين وخسارة الآخر، وتؤثر اتجاهات السوق على مستثمري الفوركس سواءً كانت متوافقة مع الاتجاه أو معاكسة له. بالنسبة لمستثمري الفوركس، تُعدّ الخسائر أمرًا لا مفر منه؛ بغض النظر عن صحة عملياتك، فإن تحقيق مكاسب كبيرة وخسائر صغيرة هو السبيل الوحيد للاستمرار. يُصبح التفكير في الخسائر فرصة تعليمية مهمة، فالخسائر جزء لا يتجزأ من التداول، وتعلم كيفية التعامل معها درسٌ يجب على كل متداول إتقانه.
يتطلب الاستمرار في تداول الفوركس ليس فقط التركيز على الربحية، بل أيضًا مراعاة كيفية التعامل مع الخسائر وردود فعلك النفسية الشخصية. عندما تكون ظروف السوق مواتية، يستطيع معظم المتداولين تحقيق الربح؛ أما عندما تكون الظروف غير مواتية، فإن ذلك يختبر قدرة المتداولين على تحمل الضغوط. بالنسبة لمستثمري الفوركس، تُعد العلاقة بين التعلم والخسارة بالغة الأهمية. فإذا كانت خسارة مبلغ كبير من رأس المال، حتى لو كان 300 دولار فقط، تُسبب الأرق، فمن الصعب اكتساب مهارات التداول بجدية بهذه العقلية. النهج الصحيح هو تقبّل أن الخسائر جزء لا يتجزأ من عملية التعلم؛ فالسعي للتعلم دون خسارة، أو حتى لتحقيق الربح، أمر غير واقعي. إذا لم تستطع تقبّل الخسائر كجزء من التعلم، فلا ينبغي لك الانخراط في سوق الفوركس.

---

• 
• 

---

008613711580480

008613711580480

008613711580480

z.x.n@139.com

Mr. Z-X-N

China·Guangzhou

---